金融監管系統

Ⅰ 我國的金融監管體系是有什麼

從20世紀80年代改革開放以來，中國的金融監管體系逐漸由單一全能制監管走向多重機構的分業監管，形成了以中國證券監督管理委員會、中國保險業監督管理委員會和中國銀行業監督管理委員會為主體的分業監管體系。金融監管過程經歷了下面三個階段：

第一階段，1998年以前，由中國人民銀行統一實施金融監管。

第二階段，從1998年到2003年，對證券業和保險業的監管從中國人民銀行統一監管中分離出來，分別由中國證券監督管理委員會(簡稱「證監會」)和中國保險監督管理委員會(簡稱「保監會」)負責，形成了由中國人民銀行、證監會、保監會三家分業監符的格局。

第三階段，從2003年至今。2003年，中國銀行業監督管理委員會正式組建，接管了中國人民銀行的銀行監管職能，由此正式確立了分業經營、分業監管、三會分工的金融監管體系。

Ⅱ 誰掌控了中國的金融系統

金融機構是金融體系中最重要的組成部分，是指從事金融服務業有關的金融中介機構， 為金融體系的一部分(在中國，能稱得上是金融機構的，是有許可證的，一定是正規機構。還有為數龐大的非正規金融機構，如標會、和會、P2P 網站等，這不在本文的討論范圍之內)，同時還有金融體系的底層服務機構與監管機構，以此共同組成金融體系。雖然中國存在著龐大的非正規金融系統，但他們大多依附於正規金融系統，其地位與 角色嚴重受制於監管政策，因此本文著重討論正規金融系統的控制權。
1、概覽金融機構
根據央行規范(2010 年，中國人民銀行發布了《金融機構編碼規范》，從宏觀層面統一了中國金融機構分類標准，首次明 確了中國金融機構涵蓋范圍，界定了各類金融機構具體組成，規范了金融機構統計編碼方式與方法)，中國金融機構包括如下：
一、貨幣當局：1、中國人民銀行;2、國家外匯管理局。
二、監管當局：1、中國銀行業監督管理委員會;2、中國證券監督管理委員會;3、中國保險監督管理委員會。
三、銀行業存款類金融機構：1、銀行;2、城市信用合作社(含聯社);3、農村信用合作社(含聯社);4、農村資金互助社;5、財務公司。
四、銀行業非存款類金融機構：1、信託公司;2、金融資產管理公司;3、金融租賃公司;4、汽車金融公司;5、貸款公司;6、貨幣經紀公司。
五、證券業金融機構：1、證券公司;2、證券投資基金管理公司;3、期貨公司;4、投資咨詢公司。
六、保險業金融機構：1、財產保險公司;2、人身保險公司;3、再保險公司;4、保險資產管理公司;5、保險經紀公司;6、保險代理公司;7、保險公估公司;8、企業年金。
七、交易及結算類金融機構：1、交易所;2、登記結算類機構。
八、金融控股公司：1、中央金融控股公司;2、其他金融控股公司。
九、新興金融企業：1、小額貸款公司;2、第三方理財公司;3、綜合理財服務 公司。
結合這一規范，根據機構監管條線，中國的金融體系的組成包括如下機構：
鑒於中國目前機構監管的特徵，各金融機構的准入、業務審批等均受限於其監管上級， 由具體的司、局、部(委下面的部)進行管理。

2. 概覽金融市場
中國存量金融資產，主要是銀行為主，佔有絕對的優勢，近十年以來雖然有下降的超勢，但仍然高達90%。這顯示著中國仍然是以銀行為主導的金融體系。

3、重要的金融機構

4、主要金融機構的所有權人
如何控制一家金融機構?一家上規模的普通公司，受《公司法》等制度的約束進行人事 任免和公司治理，符合三會一層議事規則，即由股東大會、董事會、監事會和高級管理層組 成的決策體系。股東大會為最高決策機關，由此產生董事會、監事會(或監事)和公司高管。
同時中國現行的《公司法》等在保護小股東利益、限制高管權力等做了一系列的安排， 雖然還有相當可以改進的空間，但應該說，還是比較符合當前國際通行的規范的。
但長期以來《公司法》在國內執行的並不是很好，大量的上市公司的公司治理不符合《公 司法》要求的比比皆是，國有企業的管理更是遠遠背離《公司法》等法律制度的規范，離現 代公司治理的原則相去甚遠。
一般來說，一個公司內，三個方面的內容比較重要：人(人事任免與辭退)、事(業務 管理)、財(利潤分配、薪酬、剩餘索取權等)。通常來說，所有權是決定所有這些權力的基 礎，在基礎之上，才能談人、事、財。
制圖 by聶日明

股權結構的基本結論
第一，銀行業存量資產占金融業資產的 90%以上，其中五大國有銀行占銀行業總資產 43%，這意味著五大國有銀行的總資產佔到全社會金融資產的 40%左右。
第二，財政部與匯金公司兩者，以絕對的優勢控制了工農中建四大國有銀行和國家開發 銀行，以第一大股東控制了交行、光大。這意味著，中國金融資產中超過 50%是由財政部 和匯金公司聯合控制的。
第三，匯金公司原先由央行監管，現在轉移為中投公司下屬公司，中投的董事長均為財 政部的副部長等，這意味著，匯金與財政部為一致行動人，中央政府通過財政部控制著中 國金融業的半壁江山。
第四，地方政府與央企控制了其餘金融機構的絕大部分，控制了中國金融業另半壁江山。 第四，從歷史和現實來看，股份制銀行基本上由地方政府和央企設立，至今多數仍然為實際控制人。
第五，從歷史和現實來看，城市商業銀行、農村商業銀行多為地方政府的提款機，在銀 行改革大潮以來，地方政府仍然為城商行與農商行的實際控制人。央企、外資與民營分享 了這一盛宴，但其中大多數仍未上市，退出渠道尚不明確。
第六，信託、券商、基金股權結構分布基本相同，與股份制銀行相近，多為央企和地方 政府所設，經過多年的股權變更，民資、地方國資、央企股份、外資間的轉讓，多數公司的 股份已經相對多元化，但地方國資與央企投資控股公司仍然牢牢的控制了中國主要的信託、 券商、基金。
第七，保險公司依規模大小，大保險公司的股權結構與國有商業銀行相近，為財政部與 匯金控股，小保險機構與券商相近。
第八，以安邦保險為代表的民營企業，已經開始在金融市場中嶄露頭角，開始進軍銀行、 券商等機構，部分機構已經實現了銀證保的全牌照。其與安邦保險不同的是，他們不像安邦 那樣公開在資本市場上舉牌，而是通過分散持股或者多公司形成一致行動人，例如肖建華的 明天系。
第九，最重要的金融市場基礎設施，幾乎全部控制在政府手裡，次重要的機構，雖然 是會員制機構或者公司，但會員大會名存實亡，主要負責人均由政府任命。
最後，國有股也並非鐵板一塊，以股權作為控制權的抓手，需要明確國有股份的實際控 制人。銀行改革之前，財政部是四大行的唯一股東，中行和建行採取的方案是，將原有全部 資本金沖銷壞賬，財政部的權益被盡數沖銷，在此基礎上央行以外匯儲備注資，並透過匯金 公司持有兩家銀行 100%的股權。
而在工行與農行的改革中，注資方案不再用原有全部資本金沖銷壞賬，2005 年 11 月， 新《公司法》明確了財政部作為國有金融機構出資人的地位，中國財政部隨後參與了工行的 股改。因而，財政部將依然保留部分在工行、農行的權益，與注入外匯儲備的匯金公司一道 成為新工行的股東。匯金公司將不再是工行的惟一股東。更有媒體指出，「在對工行的注資 中，財政部不願意再像在建行、中行股改中被『晾在一邊』，將力爭成為工行注資方案中的 『主角』」，為此不惜承擔 2350 億的貸款損失(工行不良貸款 4700 億的一半)。
而匯金公司，在工商登記中，匯金公司是財政部的全資子公司，匯金的 5000萬元注冊 資本金為財政部出資，但匯金所運用的資金卻來自央行的外匯儲備。郭樹清與謝平執掌匯金 公司的時代，一般認為匯金公司是由央行控制的。為此引起財政部的不滿，最終在財政部的 努力下，匯金公司被中投公司吸收，成為中投的子公司，回歸到財政部的控制之下。
5、人事任免權
現有中國金融系統人事任免框架是在 1998 年之後慢慢形成的。涵蓋了兩條主線：黨務與高管。但在 1998 年時，這兩條線並不區分，因為金融機構尚未建立起現代的企業治理， 人事基本上由黨委組織部管理。
制圖 by聶日明

當時，包括央行的很多金融機構的分支機構甚至完全處於地方政府的控制下，總部對分支機構失去控制，「為地方政府發展出力」，「在本地吸儲、貸款用於本地」成為通行的做法。
基於這種背景，自 1998 年以後，在朱鎔基的領導下，中央開始金融集權(後面詳述)， 從黨務的條線對主要的金融機構收權，實施垂直管理，上收金融機構各分支機構的人事任免 權。在《中共中央關於完善金融系統黨的領導體制，加強和改進金融系統黨的工作有關問題 的通知》( 中共中央於 1998 年 5 月 19 日發布，中發[1998]9 號)中，中共中央決定成立中共中央金融工作委員會、金融機構系統黨委和中央金融 紀律檢查工作委員會。
文件明確了主要金融機構的負責人為中央管理(2012 年中共中央組織部進一步發文《中管金融企業領導人員管理暫行規定》明確了中管金融企業。一般 認為包括：中國投資有限責任公司(包括中央匯金投資有限責任公司)、國家開發銀行、農業發展銀行、進 出口銀行、工商銀行、農業銀行、中國銀行、建設銀行、交通銀行、華融資產管理公司、長城資產管理公 司、東方資產管理公司、信達資產管理公司、出口信用保險公司、中國人民保險集團股份公司、中國人壽 保險(集團)公司、中國再保險(集團)公司、太平保險集團公司、中國保險(控股)有限公司、銀河金 融控股有限公司、銀河投資管理有限公司、中信集團公司、光大(集團)總公司、建銀投資有限責任公司、 中央國債登記結算有限公司、中國證券登記結算有限公司等金融企業。)，中國人民銀行(當時銀監會還未成立)，中國證券監督管理 委員會，各國有商業銀行、政策性銀行，交通銀行和中國人民保險的幹部實行垂直管理，中 央金融工委管理深度下沉至分支機構一把手(各金融機構的省級分支機構、派出機構和直屬單位主要負責人的任免，各金融機構黨委決定前應徵得中 央金融工委的同意)。以此隔絕了地方政府對金融系統的影響。當 然，為了減輕地方的反彈，文件規定，中國人民銀行跨省(自治區、直轄市)一級分行，中國 證監會地方證管部門，各國有商業銀行、政策性銀行和交通銀行省級分行及中國人民保險(集 團)公司省級分公司主要負責人的任免，各金融機構黨委決定前還應聽取所在省(自治區、直 轄市)委的意見，如有不同意見，由中央金融工委進行協調。
其中，中央金融工委書記由國務院副總理兼任，設副書記兩名，其中一名副書記主持日 常工作。中國人民銀行，中國證券監督管理委員會，各國有商業銀行、政策性銀行，交通銀 行和中國人民保險(集團)公司黨委分管黨的工作的副書記及中央金融紀律檢查工作委員會 書記擔任工委委員。中央金融工委書記、副書記和委員列入中央管理。
在機構業務管理條線，中國人民銀行發布了《金融機構高級管理人員任職資格管理辦法》(中國人民銀行令(2000)第1號)，從任職資格、任職資格審核與管理、任職資格取消等方面對金融機構的高管任免規 則進行限定。這時，監管機構對金融機構的人事任免擁有兩條較有約束力的權力：不通過任 命的權力、免職的權力。
隨著 2003 年中央完成金融集權，中共中央金融工委撤銷，金融體系的黨委監管權分別 下放到各監管機構，被監管金融機構的黨組織關系分別設在央行、銀監會、證監會、保監會， 由他們「代管黨的組織關系」。
而業務管理條線的任職資格的審查與終止的許可權移至各監管機構，分別制定了行業的 「金融機構董事(理事)和高級管理人員任職資格管理辦法」，包括銀、證、保在內，均有相應的管理辦法，涵蓋所有主要類型的金融機構。
制圖 by聶日明

而地方性金融機構的黨委與業務兩條線的管理，在中共中央金融工委時代，地方性金融 機構的黨組織設置、領導關系和工作職責，由地方黨委參照本通知精神並根據實際情況作出 規定。城、鄉信用合作社的黨組織由所在地的市、縣委領導。地方性金融機構的跨地區分支 機構的黨組織，一般實行屬地領導。演變到現在，各地情況均不相同。
典型的人事任命案例：招商銀行行長田惠宇
招商銀行，為股份制銀行，招商局輪船為實際控制人。馬蔚華為該行第二任行長，2013 年年中為招商銀行第八屆董事長屆滿換屆之時。換屆之初，第八屆董事會第四十三次會議， 審議通過了《關於招商銀行第九屆董事會董事候選人名單的議案》，其中執行董事候選人 3 名：馬蔚華、張光華、李浩。董事會同意將上述候選人名單提交股東大會表決，產生股東董事 9 名、執行董事 3 名、獨立董事 6 名，共 18 名董事組成本公司第九屆董事會。對 3 名執行董事候選人和 6 名獨立董事候選人均以普通決議案進行等額選舉，即選舉執行董事和獨立 董事的表決項須經出席股東大會的股東(包括股東代理人)所持表決權的過半數通過。馬蔚華原定是可以繼續執掌招商銀行的。
但隨後第八屆董事會第四十五次會議於 2013 年 5 月 9 日審議通過了取消原提交到本次 會議審議的該項子議案，第九屆董事會執行董事候選人馬蔚華先生按其本人意願，不再參加 第九屆董事會董事的選舉。大股東招商局輪船提交了《審議及批准委任田惠宇先生為本公司 第九屆董事會執行董事》的提案。
第九屆董事會第一次會議決議聘任田惠宇先生為招商銀行行長。2013 年 9 月 9 日，招 行公告，接到中國銀行業監督管理委員會《關於招商銀行田惠宇任職資格的批復》(銀監復 [2013]454 號)，核准田惠宇先生招商銀行行長的任職資格。
與招商相近，工商銀行行長的人事任免也基本類似，雖然在組織架構與法律程序上，中管金融企業滿足了董事會基本需求和法律要求，但實際上，企業是沒有發展自主權的，董事 會並不能代表出資人的角色行使權利。新的國有銀行董事會雖可以依據《公司法》有權向中 組部建議罷免行長，但考慮到中央國有資本和地方國有資本對金融機構的控制，目前還沒有 出現董事會會做出這樣的事情來。
這種奇特的人事任免權與金融機構的業務監管權、《公司法》等存在沖突，現實中也爆 發了相應的案例。
任職資格審核與組織部任命高管( 銀函〔1999〕281 號)
1998 年，中國人民銀行在修訂《金融機構高級管理人員任職資格管理暫行規定》時，徵求了中共中央組織部的意見，1998 年 7 月 17 日中組部函復：「鑒於各國有獨資商業銀行、 政策性銀行以及中國人民保險(集團)公司領導幹部的任職，中央均進行全面考察，並徵求 有關方面(包括人民銀行對其任職資格)的意見，因此，金融系統屬中央管理的幹部任職前 可不再單獨進行資格審查」。中組部的意思為，中組部任命的金融機構高管，監管機構無須 再履行核准職責。
對此中國人民銀行回復為，「我行認為，對金融機構高級管理人員進行任職資格審查， 是我國法律授予中央銀行的職責，也是國際通行原則。為了加強人民銀行依法對金融機構高 級管理人員任職資格的審核和管理，妥善處理與黨的組織部門考核任命幹部的關系，我行起 草了《關於正確處理人民銀行依法審核金融機構高級管理人員任職資格與黨的組織部門考核 任命幹部關系的意見》(附後)，現送你部進一步徵求意見」。中國人民銀行認為「在我國有 關幹部的任命由黨組織決定，並通過一定法律程序公布。為此，需要妥善處理好人民銀行依法審核金融機構高級管理人員任職資格與黨組織部門考核任命幹部的關系」。為此，央行堅 持「中央組織部和中央金融工委作出任命後，要由擬任職的金融機構向人民銀行提出任職資格審核申請，由人民銀行發出任職資格審核文件。
所有權(出資人)與人事任免權的沖突：中再集團董事長劉京生辭職(中管金融企業「人事權」之爭，《金融世界》2012 年 08 月號)
2008 年 8 月，中國再保險集團原董事長劉京生因「個人原因」向董事會遞交了辭呈，《中 國金融》報道稱，薪酬問題是導致他離開的直接導火索。
中央匯金公司在注資中再集團以後，其時謝平為匯金公司總經理，風格強硬，以現代公 司治理機制，向企業派駐董事並介入公司決策。作為中管金融企業的高管，當時，劉京生年 薪為 200 萬人民幣。中央匯金認為中再集團的高管薪酬發放程序存在問題，高管薪酬的考核 及發放並未經過董事會討論。公司董事長的薪酬應該由董事會決定，這一質疑完全符合現代 的公司治理原則。
但中再集團方面則回應稱，劉京生的薪酬標準是「黨委定的」，而所謂的黨委，是指上 級黨組織，亦即中國保監會黨委。「表面上看，這是中再集團的董事會與黨委之間的矛盾。 但實際上，很多人都知道，董事會的背後是大股東中央匯金，而黨委的背後則是保監會。」
最終，劉京生未能進入新一屆董事會。
2009 年6月，中再集團領導班子的黨組織關系和人事任免權，從保監會劃至中國投資 有限責任公司(下稱「中投公司」)。劃轉後的中再集團人事任免權和黨、團、工會等組織關 系與中投對接，保監會只負責對中再集團高管的資格核准，對其任職資格進行行政審批。
6、業務監管
業務監管 10是金融機構中最為龐大的、最具尋租空間的權力，其准心就是以市場准入、 業務審批為主的管理，近年來經營監測越來越成為央行、銀監會的主要工作重心。
目前中國的金融機構管理主要體現在以下三個方面：
第一，機構管理：包括市場准入、分支機構設立、人事任命核准與終止等。
第二，業務監管：金融產品的各個方面(價格、面向對象、治理機制等)。
第三，經營監測：以合規和風險防範為基礎的各類基於指標的非現場監管與現場監管。
業務監管權、所有權與人事任免權的沖突：央行設立上清所邊緣化中債登
中央國債登記結算公司是中國資本市場乃至金融市場中最為重要的一項基礎設施。但由 於設立之初央行未考慮過其後來的影響會如此之大，中債登的財務與基礎管理在財政部，人 事任免權在銀監會黨委，央行擁有業務監管權。顯然財政部是中債登繞不過的重要的主體，
於是，央行決定成立上海清算所，力推自己對口監管的機構做大、做強。盡管業務高度 重合，但人事權分屬兩個部委的中債登與上海清算所之間幾乎沒有任何交集。名義上，上清 所執行中央對手方(Central Counter Party，下稱 CCP)清算機制，區別於中債登的雙邊清算 機制，豐富了市場的競爭。但央行將其負責審批的短期融資券、中期票據等逐步移至上清所。 2013 年債市危機以來，央行藉此債市整頓契機，加強了銀行間債券市場規范管理，未來中 債登將更加專注於國債、央票和金融債。而企業的信用債將更多集中於上清所。
7、財權等基礎管理
中國國有企業的管理權分置，不受《公司法》等法律約束，更體現在資產轉讓、收益回 報、薪酬制定等方面。從 2003 年至今，中管金融企業(非金融央企的相關職能已經移交至國有資產管理委員會)的基礎管理職能，主要由財政部金 融司承擔，包括負責金融機構國有資產的基礎管理，即相關的統計備案工作;負責金融機構 國有資產轉讓、劃轉處置管理，監交國有資產收益;擬定金融機構的資產與財務管理制度並 監督其執行，如金融企業會計制度、商業銀行的撥備和核銷政策及報批等。
8、不算結論的小結
從股權上來看，財政部是中國金融系統的實際控制人;從業務監管權來看，對中國金融系統來說，央行是相對強勢的控制人，「央媽」稱號也緣於此;從人事任免權來看，銀監會的人事任免權覆蓋到的資產總額是金融系統內最大的。
但控制權也無法一概而論，被控制機構對監管機構甚至更高層的游說能力驚人。金融系 統中，四大行對國務院、央行和監管當局的影響力非常大，目前一行三會的負責人一般都從 四大行中產生，四大行的負責人又從監管當局中產生，金融高官與機構高管交替升遷的路徑 已經程序化。所有的監管機構在監管金融機構時，都需要考慮被監管機構領導人未來的可能性，不可能無差別監管。

Ⅲ 如何運用宏觀審慎監管來防範系統性金融風險

運用宏觀審慎監管來防範系統性金融風險，主要包括以下兩方面的內容：
一是宏觀審慎管理防範系統性風險的政策工具。目前，國際上基本形成了一致意見，宏觀審慎管理的政策工具設計主要應從以下三個維度來考慮：一是時間維度，主要是關注順周期效應，即隨著時間的推移，金融系統的風險是否在金融體系內部和金融體系與實體經濟的作用下被放大了。這主要考慮採取逆周期政策。二是跨行業維度，主要關注某一特定時點上由於銀行間相互依賴的支付體系和共同風險敞口。這主要考慮不同金融機構對系統性風險的影響，針對系統的重要性銀行制定嚴格的規則。三是結構維度，根據金融系統的結構特徵，制定限制金融體系風險承擔和抗風險能力的措施。
央行行長周小川曾指出，宏觀經濟審慎監管首先是逆周期政策，應從防範系統性風險的角度出發建立逆周期調控機制。他還表示，要加強系統重要性金融機構的監管，彌補監管真空和不足，防範和控制好潛在的系統性風險。第一，在逆周期政策方面，當前主要經濟組織和監管當局最為推崇的政策工具是逆周期資本緩沖，它要求金融機構在經濟繁榮時期持有更多的資本，以利於其在經濟低迷時期可以維持合理的信貸供應。根據巴塞爾協議Ⅲ的基本框架的規定，各成員國可根據「信貸/GDP」指標超出趨勢值的程度等要求銀行增加2.5%以內的逆周期資本緩沖，以保護金融體系由於信貸激增所帶來的逆向沖擊。近幾年，我國央行在不斷探索逆周期的貨幣信貸動態調控機制，以充分發揮貨幣政策對系統性風險的調控作用。該機制將利率、匯率等價格型指標和貨幣信貸增長等數量型指標通過窗口指導等方式進行風險提示，以減少金融機構「羊群效應」對系統性風險的放大作用，另外還運用信貸政策、差別准備金等政策工具來引導和加強貨幣信貸的平穩增長和調控，維護金融體系的穩定。第二，在加強系統重要性銀行的監管方面，根據巴塞爾協議Ⅲ的基本框架，系統重要性銀行應當在最低資本要求的基礎上具備更強的承擔損失的能力。其政策工具主要是系統性資本附加和系統性流動性附加，它是依據金融機構對系統性風險的邊際貢獻，要求系統重要性金融機構應當持有與其系統地位相對應的附加資本金和流動性資本，以緩解其自身失敗導致的向其他金融機構的傳染效應。第三，針對金融體系的結構特點，巴塞爾協議Ⅲ提出了對流動性和杠桿率的要求。為提升控制流動性風險的能力，提出了LCR（流動性覆蓋比率）和NSFR（凈穩定融資比率）兩個指標。作為對最低資本要求的補充，新的杠桿率測算涵蓋了表外風險。除此之外，宏觀審慎管理還將一些影響金融體系失衡的宏觀經濟指標，包括經濟增長、國際收支平衡、通貨膨脹率等，納入到了金融部門的評價計劃中。
二是中央銀行主導宏觀審慎管理。在國際金融管理體制改革中，加強中央銀行在宏觀審慎管理中的職權已成為一種趨勢。2008年次貸危機之前，國際上普遍實行的是中央銀行主要負責貨幣政策，讓渡監管職權給專門的監管機構。金融危機的爆發顯示出了這種制度安排的弊端。2009年1月，由各國政府部門和理論界資深人士組成的30人集團公布的《金融改革：一個金融穩定框架》報告中提議，應當給予中央銀行足夠的監督權和必要的政策工具，使其不僅在金融危機時期也能在信貸擴張時期發揮更大作用。受此影響，英美、歐盟等國家紛紛擴大了中央銀行在宏觀審慎監管中的許可權。
長期以來，對於中央銀行是否應擁有金融監督職權一直存在著分歧。一種觀點認為，中央銀行不能兼任金融監管職能和貨幣政策職能，否則存在利益沖突：央行對微觀金融的關注會影響到宏觀經濟政策的制定。另一種觀點則贊同央行應當同時具有金融監管職能和宏觀政策制定職能，理由是：由於央行具有降低系統性風險的目的，因此在特定情況下扮演著最終貸款人的角色，理應對金融機構行使監管權力。2008年的金融危機則反映出：中央銀行缺乏對金融機構特別是系統重要性銀行的監管，不利於金融系統性風險的防範。
在我國，賦予中央銀行宏觀審慎管理職權的意義在於：第一，有利於我國政府從宏觀層面和國家整體上對金融體系的系統性風險進行識別和判斷。第二，我國中央銀行與國際貨幣基金組織（IMF）、世界銀行以及其他國際組織之間的交流和合作，有利於我國以國際視野展開系統性風險的早期預警工作。當然，加強中央銀行宏觀審慎監管的職能並不意味著取締金融監管機構，而應當是正確協調二者之間的關系。第三，有助於國家宏觀經濟政策和金融監管的協調發展。

Ⅳ 中國金融監管組織體系有哪些

中國金融監管組織體系：
1、央行監管；2、社會監管；3、行業互律監管； 4、自律監管；
還有中國銀監會系統：
1、中國銀監會； 2、各省市區銀監會； 3、各地市銀監會；4、各縣銀監會

Ⅳ 金融體系內容有什麼

金融體系包括金融調控體系、金融企業體系（組織體系）、金融監管體系、 金融市場體系、金融環境體系五個方面。 （1）金融調控體系既是國家宏觀調控體系的組成部分，包括貨幣政策與財政政策的配合、保持幣值穩定和總量平衡、健全傳導機制、做好統計監測工作，提高調控水平等；也是金融宏觀調控機制，包括利率市場化、利率形成機制、匯率形成機制、資本項目可兌換、支付清算系統、金融市場（貨幣、資本、保險）的有機結合等。 （2）金融企業體系，既包括商業銀行、證券公司、保險公司、信託投資公司等現代金融企業，也包括中央銀行、國有商業銀行上市、政策性銀行、金融資產管理公司、中小金融機構的重組改革、發展各種所有制金融企業、農村信用社等。 （3）金融監管體系（金融監管體制）包括健全金融風險監控、預警和處置機制，實行市場退出制度，增強監管信息透明度，接受社會監督，處理好監管與支持金融創新的關系，建立監管協調機制（銀行、證券、保險及與央行、財政部門）等。 分業經營分業監管：銀監會、證監會、保監會 混業經營統一監管 （4）金融市場體系（資本市場）包括擴大直接融資，建立多層次資本市場體系，完善資本市場結構，豐富資本市場產品，推進風險投資和創業板市場建設，拓展債券市場、擴大公司債券發行規模，發展機構投資者，完善交易、登記和結算體系，穩步發展期貨市場。 （5）金融環境體系包括建立健全現代產權制度、完善公司法人治理結構、建設全國統一市場、建立健全社會信用體系、轉變政府經濟管理職能、深化投資體制改革

Ⅵ 民間金融監督管理系統

公司踐行中央支持民間金融資本發展的「國三十六條」，使民間金融發展實現了：行政許可下的可控性，銀監會業務規范指導下的安全性的雙向要求。良好運行的民間金融資本，是多元化金融體系的重要組成部分，輔助國家經濟軟著陸，利國利民。地方政府建設金融監管平台，疏通民間資本融通渠道，使實體經濟獲取優質金融資源有了可操作性。

Ⅶ 我國的金融監管體系是什麼

「四位一體」的監管方式體系 1、央行監管。人民銀行監管是我國現代金融監管方式體系的核心，其內容包括：（1）人民銀行內部各層次、各部門之間的職責明確、縱橫結合的合力監管組織體系；（2）過程連續、銜接有序、運作規范、方法科學的現代化金融監管操作體系；（3）內容可靠、傳遞及時、部門共享、目標明確的金融監管信息體系；（4）預警超前、處置快捷、靈敏有效的系統化風險防範控制體系；（5）以風險防範為核心的金融監管指標體系。目前，人民銀行各分支機構要根據本轄區情況，建立和健全分行、中心支行和支行三級監管體系，實行「統一領導、分級監管、部門落實、責任到人」的工作制度；建立以金融監管職能部門為主、其他職能部門為輔的職責明確、部門聯動的合力監管工作體系；要探索建立金融監管領導協調小組和工作協調會議制度，促進部門間的協調，使之形成監管合力；積極探索建立對監管部門和人員的再監管機制；要建立監管業績考核制度；建立金融監管責任追究制度；進一步健全對監管人員的社會舉報制度。建立和完善系統連續、銜接有序的全過程監管操作流程，實現金融監管的規范化、系統化、電子化。建立科學的風險預警指標體系和金融監管資料庫，充分發揮非現場監管在風險預警中的基礎性作用。建立非現場監管與現場監管相統一的監管方法體系，實現金融監管的持續性、計劃性、超前性。 2、自我約束（自律）。隨著金融市場化程度不斷提高，對金融機構內控機制要求也更加嚴密。現階段我們要著重於：一是合理設置內控機構。各金融機構都要建立與本系統業務發展相適應的內部審計部門或稽核部門，並具有相對獨立性、超脫性和權威性。可選擇在系統內部設立跨地區的監管分局、稽核中心或特派員辦事處，消除或減少被查單位對檢查部門及其人員的行為制約。二是充實改善內控設施。金融機構建立內控系統網路和相對集中的數據處理中心，一方面改善內部控制的非現場監測條件，運用系統網路觀測各經營機構的財務、資產等業務指標變化情況；另一方面能有效防止或減少基層行亂調賬、亂改賬等違規行為的發生。三是修改完善內控制度。內控制度的建立與完善是一個動態過程，各金融機構都要適時根據其業務發展和環境變化不斷修改完善內控制度，以動態適應其業務發展與金融創新對風險控制的需要。目前要盡快建立對金融機構內控監測制度和備案制度，建立對有內控問題和金融違規問題機構的上級行責任追究制度，建立對金融機構高級管理人員任職資格考核通報制度，建立金融機構違規責任人處分建議制度。金融機構自我約束機制是我國現代金融監管方式體系的重要內容。 3、行業自律。從世界各國金融同業自律制度建設的實踐看，同業公會（或協會）是適應金融業行業保護、行業協調與行業監管的需要，自發地形成和發展起來的。結合我國金融業發展的現狀，建議：一是在監管當局的鼓勵、指導以及社會輿論的倡導下，在自發、自願的基礎上建立金融業同業公會。可根據金融機構的不同類型、不同地區建立不同的金融業同業公會，並提倡在此基礎上形成全國金融業同業公會的聯系機制。二是賦予金融業同業公會具有行業保護、行業協調、行業監管、行業合作與交流等職能。行業自律是我國現代金融監管方式體系的有益補充。 4、社會監督。金融活動涉及社會經濟生活的各個方面，因此，誘發金融風險的因素是多方面的、復雜的。加強金融監管，防範金融風險，沒有全社會各個方面的參與是不可能的。以各級地方政府為核心，包括人民法院、公安部門、工商行政管理部門、財政部門、新聞宣傳部門、會計或審計師事務所等社會中介機構以及廣大社會公眾等在內的社會聯合監管防範體系，構成有效銀行監管的外部環境。全社會廣泛參與的聯合監管防範體系是建立現代金融監管體系的環境保障。

Ⅷ 如何建立完善的金融監管組織體系

我國現行金融監管體系存在的主要問題，一是缺乏有效金融監管的條件；二是多元化監管主體缺乏必要的信息交流與合作；三是證券業、保險業的監管資源與行業發展不匹配；四是金融監管缺乏科學的實務操作系統。建立有效金融監管體系的重點，一是建立與完善以監管當局、內控制度和行業自律為主要內容的金融監管組織體系；二是建立與完善以金融監管制度體系、金融監管信息系統、金融風險減震機制、金融風險預警系統、金融監管合作制度為主要內容的金融監管操作系統；三是培育以穩健的宏觀經濟環境、完善的公共金融基礎設施、有效的市場約束、完善的系統性保護性機制和金融問題高效處理機制為主要內容的有效金融監管條件。
現階段，我國已建立了中央銀行、保監會、證監會分業監管的金融監管組織體系、法律體系以及相應的指標體系和監測體系。但從實際運行的效果看，還存在著諸多缺陷，一是缺乏有效金融監管的條件；二是多元化監管主體缺乏必要的信息交流與合作；三是證券業、保險業的監管資源（包括人力、物力和技術）與行業發展不匹配；四是金融監管缺乏完善的實務操作系統
。鑒於此，筆者認為，建立我國有效金融監管體系的著眼點應放在以下幾方面：
一、建立有效的金融監管組織體系
世界各國金融監管組織體系並沒有統一模式，關鍵是實現金融監管的便利性、協調性和有效性。考慮到目前我國金融業分業經營還將持續一定時期，因此，我國金融監管組織體系建設應重點突出三大系統的建立與完善。
（一）完善監管當局的監管控制系統。目前，我國的金融監管當局是由中央銀行、證監會、保監會共同構成的。從監管當局的結構狀況看，除中央銀行的監管資源基本與其監管對象的發展水平相適應外，證監會目前只在各省會城市及其他個別城市設立了派出機構，其監管資源狀況只能滿足於對證券機構的市場准入監管和持續營業機構的非現場監測，還無力顧及到對其監管對象經營合規性、風險性的檢查與評估。保監會在全國各地的派出機構更少，沒有設立保險監管機構的地區，其對保險業的監管工作主要委託當地人民銀行代理
，由此造成對保險業的監管責權利脫節，監管質量與效率很低。對此，現階段完善監管當局監控系統的重點，一是增設證監會、保監會的機構和人員，使其能單獨完成或通過聘請中介機構共同完成對其監管對象的監管任務。二是建立中央銀行、證監會、保監會的分級聯系制度，加強信息交流與技術合作，實現對有關金融機構的業務並表監管。三是各監管當局的總、分支機構之間要明確監管職權，各分支機構要在授權范圍內，按統一標准行使監管職能。四是各級金融監管部門要建立完善的金融監管責任制，明確規定監管機構及其人員對監管對象存在的問題應查未查、應查出未查出、查出不報、不依法處罰、執法過錯等行為所負的責任，以促使監管機構及其人員提高素質，規范行為。五是各監管當局要實行本外幣業務、內外資機構、境內外機構、表內外業務的統一監管，擴大金融監管覆蓋面。
考慮到加入WTO後，為有效解決混業經營條件下對金融機構的並表監管問題，需要進一步改革我國的金融監管體制。借鑒世界各國金融監管體制選擇的實踐，筆者認為，加入WTO後，我國金融監管體制可供選擇的改革模式主要有三種：
第一種模式：保持現有金融監管的制度結構，對於不同金融機構之間的業務交叉，可通過加強不同監管主體之間的協調來解決並表監管問題。在實踐中還可以實行以一家監管機構為主的做法，來應付金融業務多樣化的監管需要。世界上不少國家目前選擇的是此類金融監管模式。
第二種模式：順應混業經營統一並表監管的需要，成立一家超級金融監管機構，從而獨自、全面、有效地對業務廣泛的金融機構的整體情況加以監控。這是現階段金融監管體制選擇的新趨勢。
第三種模式：打破現有的制度結構，在不成立統一的超級金融監管機構的情況下，按照金融監管的目標設立幾個監管部門，各部門從各自的目標出發有權審視各家金融機構，組成矩陣式的監管模式。目前，這種監管模式只是一種理論模型，尚未進入實踐階段。
從上述三種模式比較看，第一種缺陷越來越明顯。第二種模式雖然有利但對基礎設施的要求很高。第三種尚需實踐檢驗。因此，中國金融監管體制的改革應分兩步走。第一步：考慮到國內的信用評級和外部審計尚未達到一定的水平，金融監管的基礎設施等還跟不上，現階段仍應堅持分業監管的金融監管體制，重點是改善金融監管的基礎條件，加強金融監管機構的溝通與合作，以實現綜合監管。第二步：根據國際金融新趨勢，結合我國加入WTO後金融業混業經營對金融監管的新要求，我國的金融監管應逐步走向泥業經營、統一監管的金融監管體制。在向混業模式的過渡中，待條件成熟時，可將人民銀行的貨幣政策職能與金融監管職能分離，將人民銀行的監管部門、證監會、保監會合並成一個統一的金融監管當局，負責對所有金融機構及其業務的監管，監管當局可按行政區劃設立分支機構，各分支機構負責對轄內所有金融機構及其業務的監督管理。
二）完善金融機構內部控制系統。從國際金融監管制度演變的過程看，金融監管大致經歷了行政手段控制為主、標准化指標控制為主、內部模型法控制為主、預先承諾控制為主等幾個階段。隨著金融市場化程度不斷提高，對金融機構內控機制要求也更加嚴密。現階段的重點為，一是合理設置內控機構。各金融機構都要建立與本系統業務發展相適應的內部審計部門或稽核部門，並具有相對獨立性、超脫性和權威性。可選擇在系統內部設立跨地區的監管分局、稽核中心或特派員辦事處，消除或減少被查單位對檢查部門及其人員的行為制約。二是充實改善內控設施。金融機構建立內控系統網路和相對集中的數據處理中心，一方面改善內部控制的非現場監測條件，運用系統網路觀測各經營機構的財務、資產等業務指標變化情況；另一方面能有效防止或減少基層行亂調帳、亂改賬等違規行為的發生。三是修改完善內控制度。內控制度的建立與完善是一個動態過程，各金融機構都要適時根據其業務發展和環境變化不斷修改完善內控制度，以動態適應其業務發展與金融創新對風險控制的需要。
（三）建立金融同業自律控制系統。從世界各國金融同業自律制度建設的實踐看，同業公會（或協會）是適應金融業行業保護、行業協調與行業監管的需要，自發地形成和發展起來的。結合我國金融業發展的現狀，建議：一是在監管當局的鼓勵、指導以及社會輿論的倡導下，在自發、自願的基礎上建立金融業同業公會。可根據金融機構的不同類型、不同地區建立不同的金融業同業公會，並提倡在此基礎上形成全國金融業同業公會的聯系機制。二是賦予金融業同業公會具有行業保護、行業協調、行業監管、行業合作與交流等職能。
從世界各國金融監管操作系統的建設看，其構成要素大致包括金融監管制度、金融監管設施、金融監管手段、金融監管隊伍等內容。從我國的現狀看，其完善重點主要是以下幾方面：
（一）完善金融監管制度體系。金融監管制度是金融機構行為規范的准則，是金融監管部門及其人員藉以判斷和約束被監管對象行為的依據和手段。因此，金融監管制度的適用性與完善程度，直接影響金融監管的效果。從目前的實際情況看，我們雖然在金融機構市場准入、持續營業和市場退出各個環節都制定了相應的規章制度，但這些制度的建立與執行效果並不理想。其原因，一是部分制度條款不完善，缺乏可操作性；二是制度落實缺乏必要的監督約束機制；三是有關制度的執行，缺乏配套政策。對此，考慮到加入WTO對金融監管提出的新要求，完善我國金融監管制度的重點應突出建立與國際接軌的金融監管制度。一是建立與國際接軌的標准化監管指標體系，逐步統一內外資金融機構的監管標准；二是適當提高資本充足標准，建立有效的金融機構資本金補充機制；三是要用法律的形式明確各級金融監管機構的監管權利、責任和手段；四是要建立與金融機構資產分類相對應的呆壞賬准備金制度；五是建立對金融機構統一的資信評估制度；六是建立完備的市場風險控制制度。
（二）構建金融監管信息系統。我國金融監管信息系統尚處於一種分割、低效、失真狀態。一是中央銀行、證監會、保監會的監管信息系統分割，不能實現監管信息共享；二是監管信息定時報送制度，使得金融監管信息的收集效率很低；三是金融機構報送數據存在人為調整，使得金融監管信息失真。由此造成監管部門不能及時發現是否出現了正常金融機構正在向有問題金融機構轉化，是否出現了有問題金融機構向危機金融機構轉化，是否出現了危機機構的風險向系統內擴散，從而降低了金融監管的質量和效率。針對這種情況，我們要加快金融監管信息系統的網路化建設，一是要加快各金融機構內部控制監管信息的網路化建設，實現系統內部業務發展與監管信息同步反饋。二是加快監管當局的監管信息網路化建設，改善信息傳遞方式和速度，創造條件實現監管部門與監管對象業務系統的信息聯網，使金融機構的原始信息真實反映到監管部門，增強信息的透明度和准確性，以動態觀察與分析監管對象經營活動的合規性和風險情況。三是加快監管當局之間的監管信息網路建設，以實現金融監管信息共享，降低成本，提高效率。
（三）建立金融風險減震機制。考慮到加入WTO後，隨著我國人民幣資本項目可兌換的逐步放開，會增加國際金融風險向國內傳導的途徑。對此，我們有必要建立緩和國際金融風險沖擊的減震機制。（1）保持適度的國際儲備標准。借鑒國外經驗，我國保持適度的國際儲備可依據下列參考標准：一是外匯儲備支持外貿進口的時間最低不能少於3個月的進口需求；二是外匯儲備與外債總額之比不能低於30％；三是外匯儲備與短期債務之比不能低於100％；四是外債與GDP之比不能超過50％；五是經常項目順差與GDP之比應控制在-5％-0％之間；六是外國直接投資加經常項目盈餘與GDP之比應控制在-2.5％-5％之間。（2）適度調整匯率制度。借鑒世界各國匯率制度選擇的成功經驗，加入WTO後，我國應適當調整，適當加大匯率的浮動幅度，適當放開結售匯限制，避免外匯過多地集中於中央銀行，迫使央行擴大基礎貨幣投放。隨著商業銀行、企業、居民持匯量的增加，要逐步培育與發展我國的金融衍生市場，為規避匯率波動風險創造條件。

Ⅸ 我國金融監管體系包括

參考資料給的答案絕對是正確的！
A銀監會主要負責銀行業及其從業人員的監管；
B證監會主要負責證券公司（投資銀行）、上市公司及其從業人員的監管；
C人民銀行是中國的中央銀行，也就是政策銀行，主要負責商業銀行及貨幣金融體系的監管；
D保監會主要負責保險行業（保險公司及其從業人員）的監管。

值得說明兩點：
1、這是中國的金融監管體系，各國對金融市場的劃分有所不同，因此金融監管體系各異；

2、這是人為的，機械的，分割的監管體系，比較管用，但不能完全有效地控制風險，因為，整個金融市場及其產品看似人文意識范疇，但仍無法擺脫天地規律的制約。它們就像一棵樹，相互滲透，相互派生，你中有我，我中有你，環環相扣、絲絲相連、密不可分、根深葉茂、相互影響、相互作用，牽一發而動全身。為此，國際著名金融專家丁大衛教授歷經20多年的潛心研究與大量實踐終於發現了金融的客觀規律，並創立的著名的金融樹體系，它將整個金融世界及其所有因素系統集成為一棵可視化的「金融樹」，讓人一目瞭然，終生難忘。事實上，金融的一切同樹如出一轍，因為樹乃天地規律的集大成者，金融樹乃金融規律的系統集成，因此，金融就是樹！由於掌握了金融的客觀規律，歷次金融危機爆發之前，丁教授都曾不厭其煩地向世人發出警告並預示了結果。2008年9月15日全球金融危機爆發，此前的幾年中，他一直在為阻止這場危機的爆發進行了不懈的努力。相比之下，美聯儲前主席格林斯潘執掌美聯儲長達21年之久，期間多次發生金融危機，他不但一次也沒有覺察到，反倒一次次將虛假繁榮誤以為真。