監管資本

❶ 會計資本、監督資本、經濟資本三者之間的聯系和區別是什麼

會計資本又稱為可用資本、實有資本， 就是指所有者權益，金額為企業合並後資產負債表中資產減去負債後的余額， 包括實收資本或普通股、優先股和附屬銀行債。

監督資本是指從商業銀行監管當局監管角度所下的定義，除了實際資本外，經監管部門認可的、可以在特殊情況下承擔產權資本職責的債務資本和儲備金，即包括某些具有資本功能的內部儲備、長期次級債券等二級資本。債務資本包括次級長期債、混合資本工具等，儲備金包括從收益中計提的資本准備和貸款准備等。

經濟資本是商業銀行內部用以緩沖風險損失的權益資本，實際資本反映的是商業銀行實際擁有的資本水平，而不是應該擁有的資本水平，監管資本是監管當局要求的資本水平，是商業銀行的法律責任，通過監管資本及其倍數，監管當局為商業銀行的風險資產及表外承諾設置的最高限額。經濟資本與監管資本都是用於風險緩沖，但經濟資本是由商業銀行管理者從內部來認定和安排緩沖，反映股東價值最大化對商業銀行管理的要求；監管資本是由監管當局從外部來認定這種緩沖，反映了監管當局對股東的資本要求，體現為股東的資本費用。

(一)會計資本是從財務或資金管理者角度看待的資本，監管資本是從監管當局角度看待的銀行資本，作為衡量和控制銀行業務風險總量的工具而言，經濟資本是風險管理者的資本觀。

(二)監管資本是監管部門按一定的口徑計算的資本，可以認為是銀行為抵禦業務風險實際擁有的資本，在一定時期內一般不會發生變化。經濟資本是根據風險狀況所計量的銀行應該擁有的資本，是一個管理上的資本概念，其數量會因銀行業務資產風險的變化而隨時變動。賬面資本通常變化不會過於頻繁。

(三)監管資本是監管部門規定的，主要用於對外滿足資本監管、信息披露和資信評級需要。會計資本和經濟資本是商業銀行自己確定的， 會計資本主要用於優化資本結構和降低成本，經濟資本主要用於內部的資本和風險管理。

(四)會計資本和監管資本作為銀行風險的緩沖器，從抵禦風險的角度，其數量越大越好；但二者又源自於股東的投資，從投資回報要求來看，其數量應該越小越好。經濟資本等於銀行業務風險總量，業務回報既定的情況下，從控制風險的角度， 經濟資本應越小越好。

一般而言，三種資本在數值上存在以下關系：經濟資本≤ 監管資本≤ 會計資本綜合考慮風險和回報兩方面因素，最經濟、最理想的形式就是會計資本等於監管資本等於經濟資本。

❷ 請問什麼是銀行的監管資本和經濟資本，他們的區別又是什麼

編者按：從1998年第一版的巴塞爾資本協議（文中簡稱「舊協議」），到2004年6月最後公布的巴塞爾新資本協議（文中簡稱「新協議」）對銀行最直接的監管要求就是資本充足比率，即資本約束業務發展的要求。通過新舊協議的發展，帶動了國際銀行業資本管理的發展和銀行自身加強資本管理的願望。本文認為，法定資本管理是中國銀行業當前實事求是的選擇，經濟資本管理是未來共同奮斗的目標。

法定資本是指符合監管當局對合格資本法規定義的銀行發行的合格資本工具，包括：核心資本，股東權益、公開儲備；附加資本，未公開儲備、重估儲備、一般准備金、合成債務資本工具、次級定期債務；扣除商譽、對附屬銀行和金融機構的投資，且該資本數額必須達到監管當局的最低要求。

經濟資本指用於承擔業務風險或購買外來收益的股東投資總額。經濟資本＝風險資本＋商譽。如果沒有購買外來收益計劃，經濟資本和風險資本的差別可以忽略。而風險資本是指抵補一定時間段內，給定置信區間內資產和其他頭寸價值的潛在損失金額，即指能夠令損失超過資本的概率小於一定水平的資本要求。

本文所討論的法定資本指舊協議和新協議標准法的資本要求，而經濟資本將包含新協議內部評級法的資本要求。一、巴塞爾新資本協議對銀行資本管理的要求法定資本的計算是按照監管機構設置的參數進行對照計算，無法反映銀行資產的風險特點，雖然新協議的標准法在這方面有較大的改善，但是其對風險的敏感度還是較低。經濟資本的計算是以內部評級法為基礎，大大提高了風險敏感度。

1、增加資本要求對銀行風險管理水平的敏感性。經濟資本將會根據復雜程度不同、風險敏感性不同的風險資產進行不同的計算，銀行可以根據各自資產和業務的復雜程度進行選擇。在資本要求上給予使用較復雜方法的銀行，且其資產質量良好的銀行一定的優惠，以此鼓勵銀行提高風險測量和管理水平。

2、增加資本要求對操作風險的敏感性。把操作風險的資本要求從以往信用風險和市場風險的資本要求中剝離出來，新增了操作風險經濟資本的計算方法。這一處理將促使銀行重新審視過去被視為「無風險」而快速發展的業務，並更加准確地核算有關業務的風險資本佔用。

3、增加了資本要求對各種風險因素的敏感性。經濟資本計算吸收了風險管理技術進步的成果，適應風險管理發展的趨勢。如通過風險因素PD／LGD／EAD測算預期損失EL／非預期損失UL的方法；允許銀行選擇用內部違約經驗與外部數據配對或統計模型技術預測風險因素；認可風險緩解手段更加多樣化，承認信用風險衍生工具、非經合組織國家中央政府債券和擔保的風險資本減免作用。二、法定資本與經濟資本對銀行管理的不同要求根據對法定資本和經濟資本的描述，我們可以發現兩者之間在計算方法和對風險的敏感度方面有較大差距，而這種表面的差距背後隱含著對銀行的不同管理要求。1、法定資本管理與經濟資本管理對銀行管理流程有不同的要求

經濟資本管理要求銀行能夠用量化技術比較精確地測算現有資產將來一段時間內的非預期損失大小，並據此衡量業務的風險成本和股東價值增值能力。相應的風險衡量、監督和控制方法也要細分到客戶評級和授信條件評級兩維評級、客戶的違約可能性（PD）、授信工具的違約損失率（LGD）和貸款交易的違約敞口（EAD）三個關鍵風險因素，以及這些風險因素綜合作用的結果預期損失和非預期損失。在藉助這些量化工具進行貸款決策前，銀行管理層要先確定本銀行可接受的客戶違約率上限、授信業務經風險調整回報（RAROC）的下限。如果整體資產經營結果不能產生正的經濟利潤，股東價值增值難以達到，銀行就需要通過降低客戶違約率、違約損失率和違約敞口偏離預期水平的幅度設法降低經濟資本成本。如果銀行無法降低經濟資本成本，就要能夠增加業務的凈收益，否則將達不到股東價值增值目的。

而法定資本（現行協議下）的管理在精細程度上沒有經濟資本要求高，風險衡量和控制同在貸款分類一個維度進行。業務的風險差異評估可以不用細化到萬分位（新協議內部法最低PD是0．03％），風險權重按監管當局的標准只分為四檔：0％、10％、50％和100％（或新協議標准法按外部資信評級對應五檔：0％、20％、50％、100％和150％），這比由PD、LGD和EAD決定的風險權重要簡單得多，在資本成本核算上也就相應簡單得多。這樣，授信決策只要在分出「好」、「壞」兩種貸款的基礎上就可以進行。

2、法定資本管理與經濟資本管理對銀行管理體制有不同的要求

經濟資本的作用是幫助銀行達到股東價值增值和計算經風險調整績效的目的。在經濟資本管理目標下，銀行為保證風險管理過程的有效性和各種模型工具得到合理使用，需建立相應的風險管理組織、業務流程等制度平台。經濟資本計算所依靠的內部評級包括客戶評級和授信條件評級兩個方面，據此可以提供客戶違約概率（PD）、違約損失率（LGD）、預期損失率（EL）、非預期損失率（UL）、違約敞口（EAD）等關鍵指標，並將其應用到授信審批、貸款定價、限額管理、風險預警等基礎信貸管理中，發揮決策支持作用，而且也是制定信貸政策、審批授權制度、計提准備金、分配經濟資本以及RAROC考核等組合管理的重要基礎。經濟資本管理需要有效的企業管制、內部控制和外部監督配合。具體而言，就是需要強大的IT體系、完整的管理信息體系、全面的財務管理體系、完善的績效考核體系、獨立的風險管理體系、主動的資產管理體系相配合，才能確保企業經理人的經營策略受到股東價值增值的導向約束，並且在短期規模增長和風險成本之間主動尋求平衡，而不是被動地接受風險現狀。

而法定資本管理由於其資本計算簡單，風險敏感性相對較弱，所以，對銀行管理體制要求不是很高，它可以在現有IT基礎上，整合管理信息和財務信息，通過撥備調整後的法定資本回報進行績效考核，並據此實現法定資本限額的風險管理。

3、法定資本管理與經濟資本管理對銀行資本額有不同的要求最低法定資本要求根據監管當局給定的風險資產權重體系和8％的最低資本充足比率確定。它假設相同風險權重資產對資本的要求是相同的。

經濟資本是根據非預期損失確定，能夠比較細致地反映不同風險水平差異的資產對資本要求的差異。由於經濟資本的風險敏感性高，對擁有大量不良資產的銀行，其經濟資本要求會高於用法定資本計算出的資本要求。

三、法定資本管理是中國銀行業必經階段巴塞爾委員會強調新協議的調整主要為國際活躍銀行而設，其他非國際活躍銀行應該根據資產和業務的復雜程度，選擇適合的資本要求計算方法。美聯儲將要求美國最大的10家銀行採用新協議關於內部計量信用風險和操作風險的高級法，美國另有10家大銀行將自願採用高級法。這20家大銀行的海外資產占所有美國銀行海外資產的99％，國內資產佔美國銀行本土資產的2／3。美聯儲允許美國的中小銀行繼續採用1988年巴塞爾協議來計算資本要求。因此，銀行必須根據自己的條件審慎選擇資本管理的方法，避免好高騖遠，在不好的地基上建立華麗的建築，盲目追求銀行的「形象工程」。

1、中國銀行業如何選擇自己的資本管理框架（1）銀行管理水平不同導致對資本要求也不同。按照國際監管當局的監管原則，如果監管者認為銀行風險管理水平不足或對其風險衡量的准確性不足，監管當局可以要求銀行在最低資本充足率基礎上增加資本基礎，以防範未能准確衡量到的風險，保障銀行的穩定性。

如果銀行現在還沒有進入到一個完整的以價值增值為核心的經營文化階段，經濟資本計算框架很難貫徹到實際管理導向中。根據巴塞爾委員會對一些國家銀行的調查，銀行管理水平將直接影響到銀行對資本需求的多寡。對於歐美大銀行來說，使用內部評級法可以節省銀行對資本的需求量，而對於大多數非歐美銀行來說，由於其管理水平與歐美大銀行存在著顯著的差距。所以，運用內部評級法所測量出來的資本需求量往往會大於法定資本的要求。這也是為什麼大多數發展中國家反對新巴塞爾協議的根本原因。（2）銀行業務結構與客戶結構的差異。

經濟資本基於風險敏感性較高的內部評級技術，對於不同資產質量、業務結構、客戶結構的銀行，其資本成本的影響是不同的。資產質量較差的銀行經濟資本要求高，經過調整後的業務回報可能比扣減法定資本成本後更低。

以新協議內部評級法為例，經濟資本要求最低的是零售資產為主的銀行；經濟資本要求提高較多的銀行是那些在公司、主權和銀行間業務方面風險暴露較大的銀行，尤其是那些大的資本市場交易商將為他們的衍生業務風險和操作風險增加資本要求，如德意志銀行、瑞士信貸第一波士頓、JP．摩根大通銀行等。如果資本要求的差異恰當地反映了銀行業務結構、客戶結構的風險差異，那麼，這正是經濟資本風險敏感度相對法定資本高的標志。

而目前我國商業銀行零售業務正在發展之中，基本上都是公司和銀行間業務方面風險暴露較大的銀行。在此基礎上實施經濟資本的管理，勢必帶來資本需求的增加，也進一步增加銀行的經營成本。

2、法定資本管理是中國銀行業資本管理的必經之路雖然西方商業銀行風險評級已有上百年的歷史了，但是風險計量則是近30餘年來才逐漸發展起來的，特別是信用風險的計量僅僅從20世紀90年代初開始。隨著金融理論、統計理論和信息技術的發展，商業銀行風險計量技術水平不斷提高，風險計量技術的應用范圍也越來越廣。從市場風險計量到信用風險計量，乃至操作風險計量；從早期的零售業務信用評分，到公司客戶違約率的測算，風險計量已經成為大型先進商業銀行風險管理的核心。巴塞爾新協議內部評級法的思想正是來自於這些先進大銀行的現行做法，但並非所有的銀行都在使用這些風險管理技術。法定資本為一些風險管理起點不高、衡量手段不足的銀行提供了一個簡單、標准化的資本要求計算方法。有了這一基本的資本基礎保障，銀行可以將短期的管理重點放到改善資產質量、降低不良貸款水平和穩定經營盈利上，在降低資產風險水平後，再引入對於風險更加敏感的經濟資本管理系統，作為提升競爭力的工具。

實際上，我國商業銀行雖然已經進入法定資本管理層次多年，但大部分還停留在被動的法定資本管理階段，停留在年底計算資本充足率的階段，還沒有進入主動的法定資本管理階段，將法定資本管理真正引入到業務管理流程之中，引入到事前的約束業務發展管理之中，引入到法定資本撥備調整回報的績效管理之中。在銀行管理中，脫離實際基礎跨越階段是管理中的大忌。經濟資本管理在理念上是先進的，是我們努力奮斗的目標。但是，目前經濟資本管理還沒有成為市場評價銀行業投資價值的普遍依據，法定資本仍然是投資者評估銀行的資本使用效率的統一基礎，同時基於我們現時的管理水平、IT結構、信息整合程度、績效考核方法和人員整體素質，法定資本管理是中國銀行業實事求是的選擇。

綜上所述，法定資本管理是經濟資本管理的基礎，經濟資本管理是在法定資本管理充分實施基礎上的發展，經濟資本管理是我們未來發展的目標。法定資本管理是我們現實惟一可行的方法，清醒地分析和認識自己的基礎，選擇合適的資本管理方法是當今中國銀行業管理抉擇的關鍵時刻。如果只顧「形象工程」，忽略自己的實際狀況，將會出現管理上的「爛尾工程」，產生新的損失，增加管理經營成本。（作者系中國銀行風險管理部總經理）

❸ 銀行的經濟資本 賬面資本和監管資本有什麼區別

1、概念不同：經濟資本從銀行內部講，應合理持有的資本。賬面資本是所有者權益，金額為企業合並後資產負債表中資產減去負債後的余額。管資本是監管當局規定銀行必須持有的資本。

2、重要性不同：資本監管是審慎銀行監管的核心。經濟資本由於經濟資本注重風險的模型化和定量計算，以嚴密的模型為依託，使風險計量更為謹慎。

3、配置不同：經濟資本使資源優化配置。監管資本規定了商業銀行的最低資本要求，增強了商業銀行抵禦風險的能力。賬面資本則不是。

(3)監管資本擴展閱讀：

注意事項：

1、監管資本則是監管當局基於整個銀行業的風險狀況（宏觀審慎角度）而劃定的粗線條的最低資本充足要求。在統一的資本充足要求下，既可能出現資本充足率達到法定要求而仍不足以覆蓋風險的情況，也可能出現對資產狀況良好的銀行的過高的資本充足約束。

2、在監管資本較為稀缺的前提下，商業銀行個體就會產生了監管資本套利的需求。圍繞監管資本的套利即可以在合格資本的認定上套利，即分子端套利，也可以在風險加權資產上做手腳，即分母端套利。

3、通過假賣斷、真回購的方式將金融資產違規出表，不計提交易對手信用風險，或對信用風險仍在銀行的資產銷售與購買協議不計提資本。違規提供同業增信，各種暗函、擔保未按照等同於貸款的授信業務計提資本。賣斷附帶追索權的票據未在表外計提資本。

參考資料來源：網路-監管資本

參考資料來源：網路-會計資本

參考資料來源：網路-經濟資本

參考資料來源：網路-銀行

參考資料來源：網路-賬面

❹ 經濟資本和監管資本區別

經濟資本和監管資本區別如下：

1、定義不同

監管資本指監管當局規定銀行必須持有的資本。監管當局一般是規定銀行必須持有的最低資本量，所以監管資本又稱最低資本。最低資本是監管當局的規定，所以必須是明確和可以實施的。計算方法應當事先確定。

對不同銀行的最低資本可以進行橫向和縱向比較。由於最低資本的計算方法比較簡單，所以一般公眾也可以掌握最低資本的規定和計算方法。最低資本是最好銀行的資本標准，其他銀行應當持有更高的資本。

經濟資本是一個新出現的統計學的概念，是與監管資本相對應的概念。經濟資本從銀行內部講，應合理持有的資本。從銀行所有者和管理者的角度講，經濟資本就是用來承擔非預期損失和保持正常經營所需的資本。

2、目的不同

商業銀行董事會根據風險視野和戰略規劃審批並分配經濟資本，實現吸收或緩沖所有風險帶來的非預期損失，實現資本覆蓋和管理風險。監管資本是監管部門規定的，主要是用於對外滿足資本監管、信息披露和資信評級需要。

3、活動內容不同

經濟資本配置是指通過計量、分配和考核銀行各分支機構、業務部門和產品所需的經濟資本，對風險資產進行約束和組合管理，實現經風險調整後的資本回報率最大化的目標。監管資本的管理是指對銀行資本充足率進行計量、檢測，並以資本充足為目標進行的一系列資本結構調整和資本融資活動。

4、約束力不同

經濟資本是由商業銀行董事會根據風險視野和戰略規劃，審批經濟資本總額並向各分支機構、業務部門分配的經濟資本限額，是商業銀行各分支機構、業務部門需要滿足的內部自律。監管資本是根據銀行監管當局的規定，商業銀行必須持有的資本，是商業銀行必須滿足的外部約束。

❺ 商業銀行監管資本的含義

監管資本指監管當局規定銀行必須持有的資本。監管資本是指商業銀行根據監管當局關於合格資本的法規與指引發行的所有合格的資本工具。監管資本主要包括核心資本和附屬資本兩部分。其中核心資本包括實收資本或普通股、資本公積、盈餘公積、未分配利潤和少數股權等。附屬資本包括重估准備、一般准備、優先股、可轉換債券和長期次級債券等。

❻ 什麼是監管資本套利

監管資本套利(Regulatory Capital Arbitrage)是指金融機構在不違背監管資本規定的前提下，通過金融交易在不降低金融機構的業務規模和整體風險的同時降低監管資本要求。由於監管資本往往被視為一種監管稅收，是金融機構的成本和負擔，金融機構具有從事監管資本套利的動機。現代信用組合管理中的貸款銷售和資產證券化交易通常成為金融機構從事監管資本套利的常用工具。

❼ 資本監管的重要性

①資本監管是審慎銀行監管的核心；
②資本監管是提升銀行體系穩定性，維護專銀行業公平競爭的重要手屬段；監管資本規定了商業銀行的最低資本要求，增強了商業銀行抵禦風險的能力，可以使商業銀行能夠及時的沖銷經營過程中各種不確定性造成的損失，從而保護存款人，降低銀行清算破產的概率，並且維持銀行系統的穩定。
③銀行監管是促使商業銀行可持續發展的有效監管手段。

❽ 依據《商業銀行資本管理辦法》，我國監管資本的構成有哪些

監管資本是指商業銀行根據監管當局關於合格資本的法規與指引發行的所有合格的資本工具。監管資本主要包括核心資本和附屬資本兩部分。其中核心資本包括實收資本或普通股、資本公積、盈餘公積、未分配利潤和少數股權等。附屬資本包括重估准備、一般准備、優先股、可轉換債券和長期次級債券等。

❾ 新資本協議提出的銀行風險監管"三大支柱"是指什麼

2003年《新巴塞爾資本協議》中「三大支柱」指的是：
1、最低資本要求
2：市場約束
3、監管當局的監督檢查

❿ 監管資本評估制度定義是什麼

監管資本 (Regulatory Capital),又稱最低資本(Minimum capital)
監管資本指監管當局規定銀行必須持有的資本。監管當局一般是規定銀行必須持有的最低資本量，所以監管資本又稱最低資本（minimum capital）。最低資本是監管當局的規定，所以必須是明確和可以實施的。計算方法應當事先確定。對不同銀行的最低資本可以進行橫向和縱向比較。由於最低資本的計算方法比較簡單，所以一般公眾也可以掌握最低資本的規定和計算方法。最低資本是最好銀行的資本標准，其他銀行應當持有更高的資本。